Este artigo busca entender a existência de influências sistemáticas nos retornos de
ações brasileiras no período de Julho de 1996 a Dezembro de 2005. Mostra-se que a
inclusão de fatores relacionados ao excesso de retorno ...
A análise da sensibilidade dos spreads soberanos a mudanças do ambiente
internacional é foco do presente trabalho. Objetiva-se analisar se a sensibilidade dos
spreads não é a mesma entre os diversos países emergentes e ...
O objetivo deste estudo é demonstrar, utilizando as técnicas de análise discriminante e
regressão logística, o poder de previsão de modelos de classificação de risco de crédito com
base em indicadores contábeis. A amostra ...
Este trabalho aplica a teoria conhecida como economia do crime no Brasil. Para tal e seguindo
Becker (1968), Hinderlang et al. (1978) e Cohen et al. (1981), testou-se o impacto de fatores
macro e microeconômicos na ...
Este estudo avalia o padrão de financiamento das empresas no Brasil no período de 1996 a
2006 e tem o objetivo de verificar a existência do market timing na escolha da sua estrutura de
capital. A necessidade de financiamento ...
No ano de 2006, o mercado mundial de crédito de carbono movimentou o equivalente a
22,5 bilhões (vinte e dois bilhões, e quinhentos milhões de euros), tendo sido transacionados
aproximadamente 1,6 bilhões de toneladas ...
O objetivo deste trabalho foi verificar a influência da liquidez sobre o retorno de ações no
mercado brasileiro, e aproveitando esse estudo foram testados também a influência do beta (risco de mercado) e dos índice ...
Neste trabalho, analisamos sob a ótica da Economia Organizacional a estratégia de
integração vertical no mercado de cartões de loja (Private Labels) no Brasil.
Examinamos porque varejistas escolhem diferentes padrões de ...
Esse trabalho procurou testar a reação dos investidores do mercado brasileiro em relação aos
eventos legislativos relacionados à SOX – Lei Sarbanes-Oxley. Os testes foram realizados nos
preços de ações na BOVESPA de uma ...
Neste trabalho estimamos modelos para determinar a importância da oportunidade de
investimento e para identificar a existência de restrição de financiamento com o objetivo de
entender se, e em caso afirmativo, como estes ...
O objetivo desta Dissertação é analisar os retornos anormais no curto prazo das emissões primárias de ações no mercado brasileiro. O resultado comprova empiricamente que empresas que realizaram IPO ao longo de 1995 a ...
O presente trabalho aplica a metodologia de vetor auto-regressivo (VAR) para investigar as relações de causalidade entre retornos acionários, juros, atividade econômica e inflação para o Brasil, o Chile, o México e a ...
Esta dissertação analisa a existência de oportunidades de se obter lucros através da
adoção de uma estratégia de investimento denominada pairs trading. Utilizando uma regra adotada na prática por investidores, conseguimos ...
Através da estimação de uma equação de demanda de público nos jogos do
Campeonato Brasileiro de Futebol entre 2003 e 2006, este artigo busca identificar e analisar
as variáveis determinantes para a presença de público ...
Este trabalho tem como objetivo analisar a evolução da Previdência
Complementar no Brasil, compreendida entre os anos de 1995 e 2005, estudando
eventos que possam ter alterado o ritmo normal de crescimento deste ...
O resultado desta dissertação comprova empiricamente que, no mercado de ações
brasileiro, empresas que realizaram IPO ao longo do período de 1995-2006 tiveram em média
valorização de 3,98% superior ao IBOVESPA no seu ...
O trabalho investiga o impacto do ambiente macroeconômico sobre as decisões relativas à estrutura de capital das empresas brasileiras. Analisa se o ambiente macroeconômico exerce um papel relevante não só sobre a decisão ...
Este trabalho estimou uma função de investimento privado para o Brasil no período de 1995 a 2006, em linha com as principais teorias de investimento existentes, focando principalmente na relação existente entre o investimento ...
A forma de cálculo utilizada pelas Sociedades Seguradoras para a Provisão de Prêmios
não Ganhos – PPNG – é linear ao longo da vigência dos seguros. Por outro lado,
conceitualmente a PPNG é responsável pela cobertura dos ...
O objetivo deste trabalho é comparar o desempenho de modelos alternativos de estimação da Estrutura a Termo das Taxas de Juros aplicados ao mercado brasileiro. Os modelos utilizados na comparação foram McCulloch (1971 e ...